2.2 Учет рисков и неопределенностей при оценке эффективности инновационных проектов
Риск определяется как преодоление неопределенности в ситуации неизбежного, т.е. обязательного, выбора. В ситуации риска, как правило, оцениваются следующие важные моменты:
вероятность получения запланированных положительных результатов;
вероятность получения нежелательных результатов;
вероятность неследования поставленным целям;
возможные благоприятные и неблагоприятные исходы действий [9, с.62].
Риск в инновационном предпринимательстве предполагает потери, связанные с инвестированием в изготовление новых товаров и услуг, в создание новой техники и технологии (которые необязательно могут иметь спрос на рынке), а также в проектировании решений, связанных с управлением (есть вероятность, что данные решения и могут не принести ожидаемых результатов) [23, с.156].
Согласно стандартам ИСО 9004:2000, введенными с 2001 г., предприятие, проектируя и/или разрабатывая новые продукты или процессы, должно учитывать такие важные моменты как, жизненный цикл, надежность, безопасность, пригодность к восстановлению, эргономику, внешнюю среду, утилизацию и.т.д. Компания должна дать гарантии заинтересованным сторонам, что их запросы могут быть удовлетворены.
Риски оцениваются с целью определения их факторов появления, а результаты позволят предотвратить данные риски.
В качестве причины возникновения рисков выступают неопределенности, которые присутствуют в любом проекте. Риски бывают двух видов: «известные» и «неизвестные». Известными рисками называют риски, которые уже определены и оценены, и для которых возможно планирование. Неизвестные риски, наоборот, не определены, кроме того, они не могут быть спланированы. Тем не менее, в таких случаях менеджеры могут спрогнозировать риски, исходя из прошлых опытов.
Согласно версии PMBOK управление рисками представляет собой процессы, связанные с определением, анализом рисков и принятием оптимальных решений, связанных с максимизацией положительных и минимизацией отрицательных итогов наступления рисков. Процесс управления рисками проекта имеет следующие этапы:
1. Планирование управления рисками связано с выбором подходов и планирования деятельности по управлению рисками проекта.
2. Определение рисков – идентификация рисков, которые могут оказать влияние на инновационный проект, и документирование их характеристик.
3. Качественная оценка рисков – качественный анализ рисков и обстоятельств их возникновения в целях определения их влияния на результаты данного проекта.
4. Количественная оценка представляет собой количественную оценку вероятностей появления и влияния исходов рисков на инновационный проект.
5. Планирование реагирования на риски определяет процедуры и способы по ослаблению негативных исходов рисковых событий, а также использованию всевозможного превосходства.
6. Мониторинг и контроль рисков – это прогноз рисков, детерминирование не исчезающихся рисков, осуществление программы управления и контроля за рисками проекта, а также оценка эффективности мероприятий по сокращению рисков.
Вышеперечисленные процедуры взаимосвязаны не только друг с другом, но и с другими процедурами. Одна процедура в проекте выполняется один раз. Несмотря на то, что указанные процедуры рассматриваются как отдельные элементы с точно указанными отличительными особенностями, при использовании они могут соответствовать и взаимодействовать друг с другом.
По сравнению с инвестиционными проектами, инновационные проекты имеют высокую долю риска. Для них также свойственны специфические риски, не характерные другим проектам. Риски инновационного проекта делятся на:
риски ошибочного выбора инновационного проекта;
риски, связанные с необеспечением необходимым объемом финансирования;
риски несоблюдения сроков проекта;
маркетинговые риски текущих обеспечений по инновационному проекту;
маркетинговые риски сбыта по проекту;
риски невыполнения условий хозяйственных договоров и соглашений;
риски возникновения незапланированных расходов и сокращения прибыли;
риски повышения конкуренции;
риски, которые связаны с предоставлением прав интеллектуальной собственности по инновационному проекту;
риски, связанные с конфликтами с законами и общественностью и т.д.
Эта группировка точно раскрывает основные риски, характерные инновационным проектам.
Кроме того, имеются иные классификации рисков: согласно М.А. Лимитовскому существуют еще и технологические риски (наравне с рыночными, финансовыми, законодательными, политическими, экологическими, кредитными рисками, операционными, а также с риском неплатежеспособности).
Технологические риски объясняются тем, что при вложении средств в основные фонды любой отрасли образуется неопределенность, обусловленная особенностями технологического процесса, и эта неопределенность не всегда связана с техническими факторами (неполадки с техникой, поломка оборудования и т.д.). Черты производства и технологии определяют также и совокупность расходов, выбор поставщиков, подрядчиков, оборотного капитала. Технологический риск чреват тем, что возможна потеря средств на строительство и монтаж оборудования, на приобретение лицензии и ноу-хау, вложенных в период развития инвестиционного объекта.
Технологический риск имеет следующие виды:
Риск ошибки в определении запасов, сырья, ресурсов. Данные виды капитала по разным причинам могут быть недоступными. Тем самым при замене могут повыситься расходы и сократится отдача от использования основного капитала.
Риск ошибки в оценке качества труда работников и риск нарушения условий его функционирования.
Риск, характеризующий технологический процесс. Данный риск очень велик для проектов, которые соотносятся с введением новой техники, в силу вероятности задержек поставки, монтажа, ввода в действие основных фондов и других причин. Поэтому могут появиться неожиданные расходы, которые могут привести к невозможности воплощения проекта.
Риск неправильного выбора поставщиков и подрядчиков. Данный риск обусловлен ненадежными компаньонами, злоупотреблением своей монопольной позицией. Необходимо заключать такие сделки, в которых не предусмотрены задержки и иные условия невыполнения контракта. Иначе могут осуществиться непредвиденные финансовые вложения в дебиторскую задолженность.
Американскими специалистами предлагается подход для оценки технических инноваций.
Эффективность реализации данных инноваций можно решить по следующей схеме:
(1)
где П – объем продаж новой продукции за один год; С – продажная стоимость продукции; Т – жизненный цикл нового товара; Рт – вероятность технического успеха; Рк – вероятность коммерческого успеха; Ез – общий объем издержек на реализацию продукта, в том числе и расходы на разработку, освоение продукции и текущие производственные затраты.
Вероятность технического и коммерческого успеха определяется в за висимости от класса продукции (таблица 2).
Таблица 2
После того как проанализированы риски инновационного проекта стейкхолдеры должны сделать следующие выводы:
о принятии решения реализации проекта или отказе от него;
о выделении в рамках бюджета проекта средств, которые позволят снизить риск до оптимального уровня, который отвечает требованиям инвестора (кредитора);
о распределении рисков по значимости в целях выделения средств на их сокращение.
Итоги оценки эффективности и риска необходимы для отбора проекта с целью дальнейшего его совершенствования.
|
