Учебное пособие Для студентов вузов в 2-х частях
Скачать 2.5 Mb.
|
| Раздел 5. Денежно - кредитная система и денежно – кредитная политика государства Деньги и их функции. Виды денег. Денежные агрегаты. Кредит: содержание и значение. Принципы и формы кредитования. Кредитная система рыночной экономики. Спрос на деньги и предложение денег. Равновесие товарного и денежного рынков. Денежно – кредитная политика государства: содержание, направления, формы и основные инструменты. Кейнсианская и монетаристская концепции денежно – кредитной политики.
Деньги возникают в результате развития товарного производства и товарного обмена. По мере углубления общественного разделения труда натуральный товарообмен (бартер) уже не отвечал потребностям развития производства и становился тормозом на пути удовлетворения тех или иных потребностей субъектов хозяйствования. Происхождение денег нашло выражение в развитии формы стоимости, анализ которого был дан К.Марксом в первом томе «Капитала». Маркс показал движение формы стоимости, которая включала следующие этапы: простая (случайная), развернутая, всеобщая, денежная. Исторически сначала возникают так называемые «товарные деньги». В качестве их у разных народов выступали различные блага, в том числе скот, ракушки каури, шкуры бобра и т.д. Постепенно с развитием обменных операций между народами, которые были удалены друг от друга большими расстояниями, на роль денег выдвигаются благородные металлы: золото и серебро. Они обладают рядом свойств, которые отличают их от других товаров (портативность, делимость, сохраняемость и т.д.). Деньги выделяются из всего товарного мира и представляют собой товар особого рода, за которым закрепляется роль – выражать стоимость всех других товаров и служить универсальным средством обмена, то есть выступать в роли всеобщего эквивалента, который предназначен для измерения и обслуживания движения валового продукта. За деньгами закрепляется свойство быть воплощением общественной природы всего товарного мира. Это означает следующее: стоило только товару быть обмененным на деньги, то тем самым признавался общественный характер труда, воплощенный в данном товаре, то есть доказывалась необходимость этого товара покупателю как представителю общества. Появление денег существенно упростило товарообмен, привело к уменьшению затрат времени и средств для поиска контрагентов (продавцов или покупателей). Сущность денег выражается в их функциях: мера стоимости, средство обмена (обращения), средство платежа, средство накопления, мировые деньги. В функции меры стоимости деньги выражают общественно необходимые затраты труда, воплощенные в товаре. Денежное выражение стоимости товара – это его цена. В функции средства обмена деньги выступают посредниками между продавцами и покупателями, постоянно переходя из рук одних (покупателей) в руки других (продавцов). Так как деньги у определенных субъектов находятся мимолетно, то постепенно золотые деньги стирались, теряя часть веса, и в конечном итоге деньги из благородных металлов были заменены бумажными деньгами. В функции средства платежа не наблюдается встречного движения товаров и денег, а имеет место разрыв во времени между получением экономических благ и движением денег в пользу продавца. В этой функции деньги используются при расчетах за коммунальные услуги, при получении заработной платы, при погашении задолженности по кредиту. В функции средства накопления деньги выступают как объект сохранения стоимости и преумножения богатства. В роли мировых денег изначально выступало золото, а в современных условиях - ключевые валюты мирового хозяйства (американский доллар, евро, английский фунт стерлингов, японская иена). Сегодня вся денежная масса представлена многочисленными видами денег, которые в целом можно подразделить на две группы: наличные и безналичные (кредитные) деньги. Все они призваны обслуживать хозяйственный оборот, распределение и перераспределение ВВП. К наличным деньгам относятся различного рода монеты и бумажные деньги. В современных условиях большинство наличных денег (за исключением монет из благородных металлов) выступает в роли так называемых символических денег, то есть в этой роли они закреплены директивами государства и их покупательная способность как правило выше, чем издержки их собственного выпуска. В настоящее время основная масса денежных средств в странах с развитыми рынками представляет собой безналичные деньги, которые находятся на счетах в кредитных учреждениях и их движение осуществляется с помощью таких представителей денег, как денежные и дорожные чеки, векселя, аккредитивы, дебетовые и кредитные карточки. В экономической литературе все возможные денежные средства принято объединять в определенные денежные комплексы, различающиеся по степени ликвидности. Ликвидность – это возможность использования тех или иных средств, в том числе и денежных средств в качестве платежного средства. (Нередко в современной хозяйственной практике именно деньги называют ликвидностью.) Ликвидность характеризует степень легкости, с которой денежные средства могут быть превращены в другие финансовые активы и в необходимые экономические блага. Если денежные средства трудно трансформировать в другие объекты, то они являются низколиквидными, если же легко и просто, то – высоколиквидными. Денежные комплексы, сформированные по степени их ликвидности, получили название денежных агрегатов. Таким образом, денежные агрегаты - это денежные комплексы, отличающиеся друг от друга по степени ликвидности. В экономической литературе денежные агрегаты обозначаются буквой «М» с определенным числовым индексом. По мере уменьшения ликвидности будет увеличиваться числовой индекс: М0, М1, М2, М3 и т.д. В различных странах число денежных агрегатов может быть различным. Принцип построения денежных агрегатов можно назвать «принципом матрёшки». Это означает, что агрегат, обладающий более высокой ликвидностью, входит составной частью в агрегат, обладающий более низкой ликвидностью.  Рис. 1. Схема построения денежных агрегатов М0 – это наличные деньги. Чем выше степень развития рыночной экономики и степень доверия к кредитной системе, тем меньше доля агрегата М0. М1 = М0 + деньги на текущих счетах (вклады до востребования, чековые вклады). Агрегат М1 обладает высокой ликвидностью, так как денежные средства этого агрегата можно легко использовать для различного рода расчетов и платежей. Поэтому данный агрегат называют «собственно деньги». Другие денежные средства, включающиеся в остальные агрегаты, будут считаться «квазиденьгами» (то есть «почти деньгами»), ибо их трансформация в необходимые блага связана с определенными трудностями. М2 = М1 + срочные вклады небольших размеров + сберегательные вклады + денежные средства на счетах взаимных фондов денежного рынка. М3 = М2 + срочные вклады больших размеров. М4 = М3 + высоколиквидные государственные ценные бумаги. Денежная система - это форма организации денежного обращения в стране, которая сложилась исторически на основе товарного обмена. Она закреплена на основе национального законодательства. Современной денежной системе большинства стран с рыночной экономикой присущи следующие черты: демонетизация золота; устойчивость валютного курса и покупательная способность денег определяются, прежде всего, размерами ВВП страны; государство может проводить активную денежно - кредитную политику путем воздействия на денежное предложение, тем самым оказывая влияние на параметры совокупного спроса, на деловую активность, на параметры ВВП и темпы инфляции; господство кредитных денег.
Кредит возникает в процессе развития товарного производства и товарно-денежного обмена. Необходимость кредита связана с особенностями движения авансированной стоимости. Рыночная экономика порождает ситуацию, когда в процессе кругооборота авансированной стоимости возникают экономические агенты двух видов. На одном полюсе появляются экономические агенты, у которых произошло временное высвобождение денежных средств, то есть владельцы этих средств временно воздерживаются от их производительного и потребительского использования. Эти временно свободные денежные средства могут появиться у населения, фирм, общественных организаций, у бюджетов различных уровней. Одновременно на другом полюсе функционирующей рыночной экономики возникают экономические агенты, которые испытывают недостаток денежных средств. Этот недостаток может быть обусловлен многими обстоятельствами. У предпринимателей он связан с необходимостью модернизации и расширения производственных мощностей, открытием нового бизнеса, задержками оплаты по счетам за поставляемую продукцию и т.д. У населения этот недостаток обусловлен необходимостью приобретения товаров длительного пользования и жилых объектов. У государства связан с необходимостью выполнения своих функций при нехватке государственных доходов. Таким образом, именно благодаря кредиту хозяйствующие субъекты могут обеспечить непрерывность, расширение и развитие хозяйственной деятельности, население может увеличить степень своего благосостояния, а государство выполнять возложенные на него задачи. Кредит - это экономическая категория, которая выражает отношения между субъектами, обладающими временно свободными денежными средствами (кредиторами) и субъектами, испытывающими недостаток денежных средств (заемщиками), проявляющиеся в перемещении этих денежных средств от одних субъектов к другим на условиях срочности, возвратности и платности. Именно срочность, возвратность и платность являются тремя основными принципами кредитования и означают предоставление денежных средств на определенный срок, по истечению которого исходная сумма должна быть возвращена кредитору с выплатой определенного процента. Наряду с выше указанными основными принципами кредитования современная практика предполагает использование таких принципов, как целевое назначение, обеспеченность и дифференцированность кредита. Масштабы кредитных отношений в стране зависят от уровня и масштабов общественного производства. Чем мощнее экономика определенной страны, тем сильнее размах кредитных отношений; чем стабильнее экономика страны и чем выше доверие субъектов в кредитной системе, тем шире масштаб кредитных отношений. В рыночной экономике все кредитные отношения обслуживаются кредитными деньгами: вексель, чек, депозитный сертификат, кредитная карточка и т.п. В зависимости от особенностей организации и проявления кредитных отношений выделяют различные формы кредита. По срокам различают: краткосрочный (до 1 года); среднесрочный (1-5 лет); долгосрочный (более 5 лет) кредит. С точки зрения специфики процесса кредитования различают: коммерческий и банковский кредит. Коммерческий кредит обслуживает отношения между фирмами, которые относятся друг к другу как поставщик и покупатель (потребитель). Он выражается в виде продажи товаров (ресурсов) с отсрочкой платежа и обслуживается векселем. Коммерческий кредит предназначен для ускорения процесса реализации товаров со стороны продавца и возможности покупки товаров со стороны покупателя. Как правило, процентная ставка по коммерческому кредиту является более низкой, чем по банковскому кредиту. Банковский кредит предоставляется различного рода банковскими и другими финансовыми институтами в виде денежных ссуд. Он получил широкое распространение и имеет множество разновидностей (межбанковский, ипотечный, государственный, международный и другие). Сроки кредитования тесно связаны с целевым назначением кредита. Например, потребительский кредит и кредит, взятый предприятием для приобретения оборотных средств, как правило, носит краткосрочный характер. В свою очередь, ипотечный кредит и кредит, взятый для инвестиционных целей, в том числе для модернизации производства и строительства новых объектов, является долгосрочным. Кредитные операции осуществляются по преимуществу через деятельность кредитных учреждений, и в каждой стране функционирует определенным образом устроенная кредитная система. Кредитная система рыночной экономики имеет сложную структуру, которая включает центральный банк страны, совокупность коммерческих банков, а также различного рода финансовые организации (страховые, пенсионные, инвестиционные фонды, ломбарды и другие). Центральное место в кредитной системе отводится организациям банковского типа. В настоящее время банки превратились в финансовые институты с различными функциями и широким спектром выполняемых операций. Они становятся звеном в регулировании рыночной экономики и являются институтом, через который перемещаются и перераспределяются огромные денежные средства (капиталы) для создания и развития производственных и социальных объектов, для осуществления хозяйственной деятельности экономических агентов различного рода. Банковская система в современной рыночной экономике носит двухуровневый характер. Первый уровень представлен центральным банком страны. Второй уровень образуют многочисленные коммерческие банки. Центральный банк страны, как правило, функционирует на основе государственной собственности. Однако, например, в США Федеральная резервная система (ФРС) основана на смешанной форме собственности и состоит из двенадцати региональных банков, каждый из которых выполняет роль центрального банка. Центральный банк имеет свое ядро, по преимуществу находящееся в столице государства или в финансовом центре, а также многочисленные отделения во всех регионах страны (административных центрах) и за рубежом. Главной целью центрального банка является не получение прибыли, а стабилизация кредитно – денежного обращения в стране, содействие развитию общественного производства, обеспечение устойчивости валютного курса и покупательной способности национальной денежной единицы. Центральный банк выполняет различные функции: - эмиссия банкнот и организация денежного обращения в стране; - организация безналичных расчетов в народном хозяйстве; - регистрация кредитных учреждений и контроль за их деятельностью; - кредитование коммерческих банков; - проведение кредитных и расчетных операция для правительственных учреждений; - проведение государственной денежно – кредитной политики; - хранение и регулирование золотовалютных резервов страны. Эмиссия банкнот и организация денежного обращения. Эмиссия банкнот является монопольным правом Центрального банка (ЦБ). Выпуск новых денежных средств, прежде всего, связан с развитием общественного производства и увеличением ВВП. Хотя в современных условиях банкноты в странах с развитыми рынками составляют незначительную часть денежной массы, все же банкноты по прежнему имеют важное значение для платежей в розничной торговле и обеспечения ликвидности кредитной системы. Организация безналичных расчетов в народном хозяйстве. При выполнении этой функции ЦБ устанавливает принципы организации расчетов, способы осуществления платежей, формы бланков денежных документов, порядок совершения расчетных операций и т.д. Регистрация кредитных учреждений и контроль за их деятельностью. ЦБ принимает решения о выдаче лицензии кредитным учреждениям на право ведения банковских операций. Для получения лицензии кредитные учреждения должны иметь необходимый уставный капитал и обладать квалифицированными кадрами для выполнения банковских операций. ЦБ постоянно анализирует обороты и остатки денежных средств на счетах коммерческих банков и, следовательно, имеет информацию о платежеспособности и финансовом состоянии коммерческих банков. В крайнем случае ЦБ имеет право отзывать лицензию. |
Похожие:
 | Учебное пособие для студентов медицинских вузов Волгоград 2003г Л. В. Крамарь, В. А. Петров Неотложные состояния при острых кишечных инфекциях у детей: патогенез, клиника, лечение: Учебное пособие... |  | Учебники и учебные пособия Менеджмент образования: учебное пособие для студентов вузов Менеджмент образования: учебное пособие для студентов вузов / Под ред д п н., проф. Иванова С. Г. М.: Наука, 2007. 450 с |
| Учебное пособие для студентов педагогических вузов С69 Социология безопасности : учеб пособие для студентов пед вузов / авт сост. Е. А. Цыглакова. — Балашов : Николаев, 2009. — 196... | | Учебное пособие для студентов специальности 271200 «Технология продуктов... Учебное пособие предназначено для студентов вузов, аспирантов и преподавателей, может быть полезно практическим работникам |
| Учебное пособие для студентов педагогических учебных заведений Педагогика. Учебное пособие для студентов педаго гических вузов и педагогических колледжей / Под ред. П. И. Пидкасистого. М: Педагогическое... | | Учебное пособие Москва 2014 министерство образования и науки российской федерации Учебное пособие предназначено для студентов и преподавателей исторических факультетов, обучающихся по специальности «История», а... |
| Учебное пособие автор: панкин сергей фёдорович объем 38,54 А. Л.... Методическое сопровождение к презентации урока для учащихся 8 класса по теме “зож основа счастливого человека” | | Учебное пособие «Технология машиностроения: основы снижения затрат на производство машины» Учебное пособие предназначено для студентов вузов, обучающихся по специальностям и направлениям подготовки машиностроительного профиля,... |
| Основы педагогического мастерства Учебное пособие Учебное пособие к п н. Якушевой С. Д. предназначено для преподавателей и студентов (обучающихся по педагогическим специальностям... | | Литература Введение Учебное пособие предназначено для магистров дневного и заочного отделений экономических специальностей. Данное учебное пособие может... |
| Медицинская информатика Учебное пособие предназначено для студентов старших курсов медицинских вузов | | Гогунов Е. Н., Мартьянов Б. И. Г 58 Психология физического воспитания... Учебное пособие предназначено для студентов вузов, обучающихся по специальности «Физическая культура и спорт» |
| Мгу им. М. В. Ломоносова и Гуманитарном институте. Для студентов,... Ш95 Основы нейрофизиологии: Учебное пособие для студентов вузов. М.: Аспект Пресс, 2000. с. 277 | | Практикум Для студентов педагогических вузов воронеж 2007 Практикум по психологии Человека: Учебное пособие для вузов / Под ред д-ра пед наук, профессора Н. М. Трофимовой. – Воронеж: вгпу,... |
| Учебное пособие Йошкар-Ола П 44 Подготовка и защита дипломной работы по специальности 030301- «Психология»: учебное пособие для вузов / Г. В. Игумнова, Г. Г.... | | Горелов А. А. Концепции современного естествознания: Учебное пособие для вузов / А. А. Концепции современного естествознания: Учебное пособие для вузов / А. А. Горелов. – М.: Владос, 2002. – 511 с.: ил |
