1.3. Уравнение: EXCHANGE RATE_GBP/USD
DY = -0,1408*(Y[t-1] + 0,5831 - 0,0168*X1[t-1] + 0,0018*X2[t-1]) + 0,3248DY[t-1] - 0,0163*DX1[t]
|
Коэффициент
|
Значение
|
Стандартная ошибка
|
t-статистика
|
Вероятность
|
при коинтеграционном уравнении
|
-0,1408
|
0,0487
|
-2,8889
|
0,0051
|
константа
|
0,5831
|
0,0104
|
-1,6176
|
0,1100
|
при X1[t-1] (diffPoP(MONEY MARKET RATE|60B.. MONEY MARKET RATE|United Kingdom|Average|Financial Sector| OVERNIGHT INTERBANK MIN| International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t] - MONEY MARKET RATE|60B.. MONEY MARKET RATE|United States|Average|Financial Sector|FEDERAL FUNDS RATE|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t]))
|
-0,0168
|
0,0104
|
-1,6176
|
0,1100
|
при X2[t-1] (-INDUSTRIAL PRODUCTION|66... INDUSTRIAL PRODUCTION|United States|Average|Production Indices (Industry, Agriculture, Services, etc.)|INDUSTRIAL PRODUCTION NSA|International Financial Statistics (IFS)|Индекс[t] + INDUSTRIAL PRODUCTION|66..C INDUSTRIAL PRODUCTION (SEAS. ADJ)|United Kingdom|Average|Production Indices (Industry, Agriculture, Services, etc.)|INDUST PRODUCTION,SEAS. ADJ.|International Financial Statistics (IFS)|Индекс[t])
|
0,0018
|
0,0006
|
2,8055
|
0,0064
|
при DY[t-1]
|
0,3248
|
0,0986
|
3,2961
|
0,0015
|
при DX1[t](diffPoP(MONEY MARKET RATE|60B.. MONEY MARKET RATE|United Kingdom|Average|Financial Sector|OVERNIGHT INTERBANK MIN|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t] - MONEY MARKET RATE|60B.. MONEY MARKET RATE|United States|Average|Financial Sector|FEDERAL FUNDS RATE|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t]))
|
-0,0163
|
0,0038
|
-4,3299
|
0,0000
|
Название
|
Значение
|
Критерии качества
|
Коэффициент детерминации (R^2)
|
0,86
|
Исправленный коэффициент детерминации (adj R^2)
|
0,85
|
Статистика Фишера (F)
|
149,49
|
Вероятность статистики Фишера (p-v)
|
0,00
|
Диагностические критерии
|
Статистика Дарбина-Уотсона (DW)
|
2,02
|
1.4. Уравнение: EXCHANGE RATE_CHY/USD
DY = -0,0047*(Y[t-1] + 1,2030*X1[t-1] + 0,0002*X2[t-1]) + 0,0324DY[t-1]
|
Коэффициент
|
Значение
|
Стандартная ошибка
|
t-статистика
|
Вероятность
|
при коинтеграционном уравнении
|
-0,0047
|
0,0082
|
-0,5762
|
0,5662
|
при X1[t-1] (DISCOUNT/BANK RATE (END OF PERIOD)|60... DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|China|Stock|Financial Sector|BANK RATE (END OF PERIOD)|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t] - DISCOUNT/BANK RATE (END OF PERIOD)|60... DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|United States|Stock|Financial Sector|DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t])
|
1,2030
|
0,1874
|
6,4212
|
0,0000
|
при X2[t-1] (diffYoY(MERCHANDISE EXPORTS, FOB|70..D EXPORTS (US$)|China|Flow|Trade|EXPORTS,F.O.B.|International Financial Statistics (IFS)|Миллион Долларов США[t]))
|
0,0002
|
0,0000
|
7,6150
|
0,0000
|
при DY[t-1]
|
0,0324
|
0,1159
|
0,2795
|
0,7806
|
Название
|
Значение
|
Критерии качества
|
Коэффициент детерминации (R^2)
|
0,92
|
Исправленный коэффициент детерминации (adj R^2)
|
0,92
|
Статистика Фишера (F)
|
441,46
|
Вероятность статистики Фишера (p-v)
|
0,00
|
Диагностические критерии
|
Статистика Дарбина-Уотсона (DW)
|
2,00
|
1.5. Уравнение: EXCHANGE RATE_KZT/USD
DY = 0,0028*(Y[t-1] - 0,3547*X1[t-1] + 32,3245*X2[t-1]) + 0,4416DY[t-1] + 0,0670*DX3[t]
|
Коэффициент
|
Значение
|
Стандартная ошибка
|
t-статистика
|
Вероятность
|
при коинтеграционном уравнении
|
0,0028
|
0,0076
|
0,3751
|
0,7090
|
при X1[t-1] (DISCOUNT/BANK RATE (END OF PERIOD)|60... DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|Kazakhstan|Stock|Financial Sector|REFINANCE RATE|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t] - DISCOUNT/BANK RATE (END OF PERIOD)|60... DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|United States|Stock|Financial Sector|DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t])
|
-0,3547
|
0,2085
|
-1,7014
|
0,0940
|
при X2[t-1] (diffPoP(CONSUMER PRICES|64... CONSUMER PRICES|Kazakhstan|Average|Prices (Consumer, Producer Prices)|CONSUMER PRICE INDEX|International Financial Statistics (IFS)|Индекс[t] - CONSUMER PRICES|64... CONSUMER PRICES|United States|Average|Prices (Consumer, Producer Prices)|CPI ALL ITEMS CITY AVERAGE|International Financial Statistics (IFS)|Индекс[t]))
|
32,3245
|
5,6361
|
5,7352
|
0,0000
|
при DY[t-1]
|
0,4416
|
0,1017
|
4,3410
|
0,0001
|
при DX3[t](diffPoP(TRADE PRICE INDICES|70A.. PETROLEUM|World|Average|Trade|0FFICIAL RATE|Non-IMF publications|Index, 2005 = 100[t]))
|
0,0670
|
0,0327
|
2,0479
|
0,0452
|
Название
|
Значение
|
Критерии качества
|
Коэффициент детерминации (R^2)
|
0,98
|
Исправленный коэффициент детерминации (adj R^2)
|
0,98
|
Статистика Фишера (F)
|
850,90
|
Вероятность статистики Фишера (p-v)
|
0,00
|
Диагностические критерии
|
Статистика Дарбина-Уотсона (DW)
|
1,91
|
1.6. Уравнение: EXCHANGE RATE_BRR/USD
DY = -0,0110*(Y[t-1] + 1 564,3605 + 1,8239*X1[t-1] - 0,8602*X2[t-1]) + 0,3727DY[t-1]
|
Коэффициент
|
Значение
|
Стандартная ошибка
|
t-статистика
|
Вероятность
|
при коинтеграционном уравнении
|
-0,0110
|
0,0149
|
-0,7374
|
0,4638
|
константа
|
1 564,3605
|
2,1361
|
0,8539
|
0,3966
|
при X1[t-1] (diffPoP(DISCOUNT/BANK RATE (END OF PERIOD)|60... DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|Belarus|Stock| Financial Sector|REFINANCING RATE|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t-1] - DISCOUNT/BANK RATE (END OF PERIOD)|60... DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|United States|Stock|Financial Sector|DISCOUNT RATE (END OF PERIOD)|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t-1]))
|
1,8239
|
2,1361
|
0,8539
|
0,3966
|
при X2[t-1] ((CONSUMER PRICES|64..X CPI %CHG. OVER CORRESPONDING PERIOD OF PREVIOUS YEAR|Belarus|Unknown|Prices (Consumer, Producer Prices)|CPI % CHANGE|International Financial Statistics (IFS)|Percent per annum[t] + 100) / (CONSUMER PRICES|64... CONSUMER PRICES|United States|Average|Prices (Consumer, Producer Prices)|CPI ALL ITEMS CITY AVERAGE|International Financial Statistics (IFS)|Индекс[t] / CONSUMER PRICES|64... CONSUMER PRICES|United States|Average|Prices (Consumer, Producer Prices)|CPI ALL ITEMS CITY AVERAGE|International Financial Statistics (IFS)|Индекс[t-1]))
|
-0,8602
|
0,2039
|
-4,2181
|
0,0001
|
при DY[t-1]
|
0,3727
|
0,1212
|
3,0748
|
0,0032
|
Название
|
Значение
|
Критерии качества
|
Коэффициент детерминации (R^2)
|
0,99
|
Исправленный коэффициент детерминации (adj R^2)
|
0,99
|
Статистика Фишера (F)
|
3 139,17
|
Вероятность статистики Фишера (p-v)
|
0,00
|
Диагностические критерии
|
Статистика Дарбина-Уотсона (DW)
|
2,15
| |
