Глава восемнадцатая
НАЧНЕМ!
Всегда можно научиться чему-то новому,
если вы готовы стать новичком. А уж если вы
научитесь быть новичком с удовольствием,
то перед вами откроется весь мир.
Барбара Шер
Мы вышли на улицу и направились к домику для гостей, в котором у нас располагались два домашних офиса. Именно там мы собирались провести следую щие два дня. Мы расселись за массивным деревянным столом, в центре которого лежала стопка блокнотов и пачка карандашей.
— Выглядит вполне официально, — прокомменти ровала Пэт. — С чего начнем?
I. Причина
Начнем с обсуждения причин, заставивших вас сегодня приехать сюда и вообще задуматься о собствен ной финансовой свободе.
Я рассказала о своей причине, когда вошла, — начала Трейси. — Можно сказать, что продажа компании пошла мне на пользу, поскольку заставила меня осо знать тот факт, что до сих пор я не контролировала свою жизнь, особенно в том, что касается работы и денег. После заявления о продаже мое будущее оказалось в ру ках совершенно незнакомых мне людей. Я не более чем имя в списке, которое может быть вычеркнуто в любой момент. Я здесь потому, что никогда больше не хочу ока зываться в подобной ситуации. Это моя жизнь, и теперь только я решаю, какой она будет в дальнейшем. И пер вый шаг — взять под контроль свое финансовое положе ние. Теперь я понимаю, что, работая от зарплаты до зар платы, попала в зависимость от денег, вместо того что бы их контролировать.
Следующей выступила Лесли:
— Я уже объясняла Ким свои мотивы. Причина про ста: я хочу рисовать. Стоя перед мольбертом с кистью в руках, я чувствую себя счастливой, уверенной, живой, моя душа поет. А из-за работы у меня остается все мень ше и меньше времени на любимое занятие. Поэтому я здесь.
Мы повернулись к Пэт. Мне было любопытно ее по слушать, потому что, честно говоря, ее я меньше всего ожидала здесь увидеть.
— После нашей последней встречи я много думала и копалась в своей душе, — неторопливо начала Пэт. — Во время того разговора я поняла, что всю жизнь зани малась чужими целями и мечтами. Я поддерживала му жа и детей, а моя собственная жизнь была для меня на заднем плане. После нашего обеда в Нью-Йорке я реши ла все изменить и начала спрашивать себя о том, чего действительно хочу. И ответ меня удивил. Наш разговор об инвестировании пробудил во мне любопытство, а я, как вы знаете, люблю заниматься рас следованиями и раскапывать факты. Итак, я вышла в интернет, начала собирать информацию об инвести ровании и увлеклась. Я узнала об акциях, опционах, не движимости, о капиталовложениях в бизнес, о драго ценных металлах и о многом другом. Я часами просиживала перед монитором компьютера, узнавая все новые и новые факты. Правда, все это я проделала в одиночку, ни с кем не делясь, даже с мужем. Потом настал самый трудный момент. Как я уже говорила, самые важные финансовые решения в нашей семье принимает муж, поэтому я боялась, что, если заговорю с ним на эту те му, он не воспримет меня всерьез и мы начнем спорить по поводу денег.
Поэтому я решила просто сказать ему все как есть: что устала заботиться о других и хочу сделать что-нибудь для себя, поставить себя на первое место. Я поведала ему о своих сомнениях по поводу того, стоит ли заводить этот разговор, потому что деньгами всегда занимался он. Затем объяснила, что это не просто увлечение — я на мерена заняться этим всерьез. Я добавила, что мне еще многому нужно учиться и что его поддержка мне бы со всем не помешала. Сказав все это, я замолчала и стала ждать реакции.
Он тебя поддержал? — спросила я.
Если бы все было так просто! — ответила Пэт. — Нет, пока я не добилась полной поддержки с его сторо ны, но уверена, что однажды он передумает. Мне доста точно этой уверенности, чтобы идти дальше без его бла гословения. Ему нужны доказательства, и когда он их увидит, то обязательно ко мне присоединится. Он так привязан к работе, что, кроме нее, ничего не видит. Нель зя сказать, чтобы она ему очень нравилась, но больше он ничего не умеет. Чем дольше он работает, тем меньше радости получает. Я хочу показать ему, что есть другие, лучшие альтернативы. Поэтому я делаю это не только для себя, но и для него. Уверена, что в конечном итоге, вместе занимаясь инвестированием, мы укрепим свой брак, и это станет для нас лучшим вознаграждением.
Я так за тебя рада! — похвалила ее Лесли.
— По здравляю! Похоже, у нас действительно веские причины, — подытожила Трейси.
Так и есть, — согласилась я. — И они должны быть вескими, чтобы поддерживать вас в те минуты, ко гда будут рушиться планы, когда вы начнете сомневать ся в себе или когда придется доказывать свою правоту окружающим. Сдаться всегда легче. Но у каждой из вас есть очень веские причины для того, чтобы идти вперед. Молодцы!
II. Ваше нынешнее положение
— Прежде чем стремиться к своей цели, вы должны выяснить, в каком положении находитесь на данный момент, - сказала я. — Представьте: вы садитесь в так си и не знаете, куда ехать. В этом случае вы либо вооб ще никуда не поедете, либо весь день будете кружить по городу.
Поэтому ваш следующий шаг — определить свое ны нешнее финансовое положение. Это несложно, — за верила я. — Мы уже обсуждали этот вопрос с Дженис. Сначала нужно выяснить, насколько вы богаты.
— Погоди, мне уже страшно, — простонала Лес ли. — Вряд ли ко мне применимо слово «богата».
Я рассмеялась:
— Мое представление о богатстве не совсем тради ционное. Скажи, если бы ты сегодня перестала рабо тать, то сколько дней могла бы жить на свои средства? Иными словами, для меня богатство измеряется вре менными рамками.
Каждая из моих подруг проделала уже знакомую вам процедуру по одиннадцатой главе. Пэт, Трейси и Лесли сделали следующее:
1. Перечислили свои ежемесячные расходы.
Посчитали, какими средствами располагают на сегодняшний день, включая сбережения, депозитные сертификаты и акции, которые можно быстро продать или обналичить, и доход от инвестиций.
Разделили сумму дохода (шаг 2) на сумму расходов (шаг 1) и получили показатель богатства.
И тут посыпались жалобы.
Не знаю, что означает эта цифра, но, похоже, что-то нехорошее, — проворчала Лесли.
У меня получилось 7,2, — сказала Трейси. — Что это значит?
Это значит, что если ты сегодня перестанешь ра ботать, то твоих средств хватит на 7,2 месяца. Затем те бе придется искать новые источники дохода.
Но это фактически продолжительный отпуск и не более того! — воскликнула она.
Я бы на твоем месте не жаловалась, — возразила Лесли. — У меня получилось 0,6. Это значит, что я не протяну и месяца! Кажется, я провалила тест.
Я улыбнулась:
Здесь нет правильных и неправильных ответов, каждый просто получает свой результат. Цель этого упражнения — определить ваше нынешнее положение. Теперь вы его знаете.
Мои подсчеты приблизительны, поскольку я не знаю точного размера наших сбережений и инвести ций — что уже говорит о том, насколько мало я знаю о наших финансах, — но у меня получается около деся ти месяцев, — вступила в разговор Пэт. — И я только сей час поняла, что всегда рассматривала работу мужа как не что само собой разумеющееся. Но что, если по каким-то причинам он не сможет работать? Не пройдет и года, как мне придется искать новый источник дохода для семьи, например самой идти работать на полную ставку. Вряд ли мы сможем сохранить прежний уровень жизни, если я попытаюсь зарабатывать на хлеб журналистикой, сем надцать лет просидев без работы!
III. План: к чему вы стремитесь
И КАК СОБИРАЕТЕСЬ ЭТОГО ДОБИТЬСЯ
Теперь вы знаете, с чего начинать, — сказала я. — Следующий шаг — определить, к чему вы стремитесь. Для этого нужно ответить на два вопроса.
Что за вопросы? — спросила Пэт.
Первый вопрос
— Во-первых, с какой целью вы хотите вкладывать деньги: для получения капитальной прибыли или де нежного потока? — начала я. — Помните, мы это уже об суждали? Если вы вкладываете деньги в акции, то в боль шинстве случаев ваша цель — капитальная прибыль. Акции должны подняться в цене, чтобы их можно было продать дороже первоначальной цены. Если вы покупа ете дом, ремонтируете его и сразу продаете, то тоже полу чаете капитальную прибыль. Если же вы не продаете его, а сдаете в аренду, то он приносит вам денежный поток, равно как и акции, по которым вы получаете ди виденды.
Лично я обожаю эти два слова — денежный поток. Пока деньги текут сами и мне не нужно работать, я сво бодна. Я просто покупаю или создаю активы, которые в конце каждого месяца приносят мне стабильный доход. Такова моя система.
— Я знаю, что не хочу работать всю оставшуюся жизнь. По крайней мере, не хочу заниматься тем, чем сейчас. Насколько я понимаю, если я вложу деньги в то, что каждый месяц будет приносить мне прибыль, и буду умножать инвестиции, то денежный поток будет расти. В конце концов я смогу вообще не работать, потому что, пока буду сохранять свои капиталовложения, они будут каждый месяц обеспечивать мне стабильный доход.
Если же я вложу деньги с целью получения капи тальной прибыли, то мне придется продать актив, что бы получить эту прибыль. И так мне нужно будет посто янно покупать и продавать, чтобы увеличить доход. В итоге у меня останется некая конечная сумма, которая должна быть достаточно большой, чтобы хватило на остаток жизни. Получается, это две совершенно разные стратегии, — заметила Трейси.
— Ты абсолютно права, — согласилась я. — И я вовсе не утверждаю, что какая-то из них лучше другой. Лично я использую систему денежного потока. Инвестировани ем я начала заниматься в 1989 году. Через пять лет мы с Робертом стали финансово свободными благодаря де нежному потоку, который приносили нам инвестиции. Речь идет не о накоплении каких-то огромных сумм, а о том, чтобы иметь возможность не работать ради денег и заниматься любимым делом в свое удовольствие.
И еще кое-что. Я вкладываю деньги в первую очередь в недвижимость. Почему? Потому, что мне нравится изучать и оценивать дома, искать их достоинства и определять, каким образом использовать их лучше всего. И мне нравится денежный поток. Каждая из вас долж на найти тот механизм инвестирования, который вам по душе, иначе вы не добьетесь успеха.
Я в течение года пыталась привлечь к инвестирова нию в недвижимость одну свою подругу, которая никак не могла сделать первый шаг. Однажды она сходила на семинар по торговле фондовыми опционами, всерьез заинтересовалась этим направлением инвестирования и сегодня с успехом им занимается. Ей нравится то, что она делает, и это помогло ей преуспеть. Потому так важ но найти тот способ вложения капитала, который вам больше всего подходит.
Второй вопрос
Итак, первый вопрос: капитальная прибыль или денежный поток? — продолжила я. — Второй вопрос: какова ваша цель?
Я хочу быть совершенно свободной! — заявила Лесли. — Это я точно знаю. Мне не нужен огромный особняк или роскошные машины. Я просто не хочу бес покоиться из-за вечного отсутствия денег, не хочу, что бы мне указывали, когда приходить на работу, хочу знать, что я на всю жизнь обеспечена и могу не работать, если не хочу. Я уже решила, что буду вкладывать деньги ради создания денежного потока. Мне нужно каждый месяц получать доход, достаточный для того, чтобы покрывать расходы. Они составляют 5,2 тысячи долларов в месяц, поэтому дохода от инвестиций в размере 5,2 тысячи дол ларов мне достаточно. Такова моя цель.
Все предельно ясно, — заметила Пэт. — Я пони маю, что на меня это не похоже, но я шла сюда, не имея четкой цели. Я просто думала, что начну заниматься ин вестированием и постепенно накапливать капитало вложения. Но теперь, проделав упражнение и выяснив, что с зарплатой мужа и нашими сбережениями денег нам хватит примерно на год, я должна пересмотреть свою позицию. Кто знает, что принесет нам будущее? Я не готова к непредвиденной ситуации. Думаю, мне нуж но всерьез задуматься над своей целью.
Как добиться желаемого
— Цель у меня есть, но как ее осуществить? — нетер пеливо спросила Лесли.
Над этим придется поработать, — ответила я. — Нужен план осуществления задуманной цели. Вы долж ны определить, каким образом будете добиваться жела емого. Механизмы и инструменты инвестирования на столько разнообразны, что первым делом вам предсто ит выбрать для себя наиболее подходящие. Нет ничего хуже, чем изучать то, что тебе неинтересно. Я помню, как в школе приходилось учить тригонометрию, хотя никто не понимал, зачем она нужна в жизни.
Наверное, поэтому я прогуливала биологию, — призналась Трейси. — Расчленение лягушек — это не для меня.
Пэт сказала:
— Вы будете смеяться, но, изучая в течение послед них нескольких месяцев различные механизмы инвести рования, я составила свой список и послала его Ким. Она добавила к нему еще несколько пунктов. Я распечатала несколько экземпляров.
Лесли возразила:
— Мы не будем смеяться, Пэт. Наоборот, скажем тебе большое спасибо!
Ниже вы видите список Пэт. (Он далеко не исчерпы вающий, но дает общее представление о возможных ва риантах.)
Инструменты инвестирования
Недвижимость: Одноквартирные дома
Двух- и многоквартирные дома Офисные здания Торговые центры / Магазины Складские помещения Камеры хранения
Ценные бумаги: Акции
Фондовые опционы Облигации
Взаимные фонды Казначейские векселя
Хеджевые фонды
Фонды прямых инвестиций
Бизнес: Частный бизнес (вы можете принимать участие в деятельности компании
или просто вкладывать в нее деньги) Франшизы
Сетевой маркетинг (вы создаете бизнес и получаете пассивный до ход за счет деятельности распро странителей)
Сырье: Драгоценные металлы
Бензин Нефть Пшеница Сахар Свинина И т. д.
Иностранная валюта
Налоговые залоговые сертификаты
Инновации Интеллектуальная собственность
Права на водное и воздушное пространство
(Примечание. Определения некоторых из этих инструментов инве стирования вы найдете в конце книги.)
— Пэт указала три основных типа инвестиций: не движимость, ценные бумаги и бизнес, — пояснила я. — Кроме того, есть много второстепенных. Можно вклады вать деньги даже в молодых звезд спорта. У многих спортсменов нет собственных средств, поэтому инвес тор может обеспечить необходимое финансирование
для оплаты тренировок, поездок, соревнований. Если спортсмен становится профессионалом, инвестор по лучает часть его дохода.
Создается впечатление, что можно вкладывать деньги практически во все, что угодно, — заметила Трейси. — Допустим, с механизмом инвестирования мы определились. Как должен выглядеть план?
Хороший вопрос, потому что многие слишком усложняют понятие «составить план», — ответила я и объяснила, что для этого необходимо ответить еще на три вопроса:
Каким будет основной механизм инвестирова ния? Можно попробовать различные комбинации, но могу по своему опыту сказать, что наиболее эф фективная стратегия — сосредоточить силы и время на чем-то одном.
На каком объекте в выбранной категории будет сосредоточено все ваше внимание? Например, если вы собираетесь вкладывать деньги в акции, то в ка кие именно? В какой области вы хотите стать экспер том? Если бы я, например, решила заниматься акци ями высокотехнологичных компаний, то вряд ли преуспела бы, потому что мне это неинтересно, и я со вершенно не разбираюсь в подобных вещах. Если бы меня заинтересовали акции, я бы первым делом об ратила внимание на акции компаний недвижимости. Инвестирование в недвижимость предлагает широ кий выбор альтернатив: одно- и многоквартирные до ма, офисные здания, торговые центры и т. д. Новичку лучше выбрать для себя одну область, в которой он сможет досконально разобраться, и сосредоточить на ней все свое внимание. Как только в действиях по явится уверенность, можно пробовать что-то другое.
Когда вы хотите достичь главной цели? И когда должны быть решены промежуточные задачи?
Вот и все, что нужно для получения желаемо го, — подытожила я. — Можете, конечно, усложнить систему, но я бы не советовала составлять длинные планы, на разработку которых уйдет столько време ни, что вы не успеете приступить к их осуществлению.
А какой план был у тебя, когда ты только на чинала? — спросила Лесли.
Я улыбнулась:
Мы с Робертом разработали полный и подроб ный план обретения финансовой свободы. Мы соби рались покупать по два дома для сдачи в аренду в год на протяжении десяти лет. Сосредоточив внимание на одноквартирных домах, мы решили, что через десять лет у нас будет двадцать объектов и денежный поток с лихвой покроет наши затраты. Вот и весь план.
Вы его осуществили? — спросила Трейси.
Да, — ответила я. — Только сроки оказались несколько иными, чем изначально задумывалось.
На лице подруг отразилось легкое разочарование. Я продолжила:
— После того как я купила свой первый маленький домик с двумя спальнями, мы приобрели второй, по том третий. Затем мы обнаружили, что покупать мно гоквартирные дома ничуть не сложнее, чем одноквар тирные. Поэтому вместо того, чтобы тратить десять лет на покупку двадцати объектов, мы приобрели их за полтора года. Как только мы оценили свое финансо вое положение, твердо решили, чего хотим, и сосредо точили все внимание на своей цели, план начал осуществляться гораздо быстрее, чем мы предполагали.
Остаток дня мы потратили на обучение, обсужде ние, конспектирование, рисование, телефонные звонки и изучение ресурсов интернета.
К вечеру Лесли, Пэт и Трейси письменно сформу лировали свои цели и начали составлять планы. Они были очень довольны достигнутыми результатами. Лесли взглянула на часы и воскликнула:
Невероятно! Уже почти семь часов! Мы так увлеклись делом, что обо всем забыли!
Как насчет ужина? — предложила Пэт.
Чтобы составить план
Определите свою цель.
Задайте себе три вопроса:
• Каким будет мой основной инструмент инвести рования?
На какой категории в данной группе инструмен тов я сосредоточу все внимание?
• Когда я хочу достичь поставленной цели?
Глава девятнадцатая
ТРИ ТИПА МУЖЧИН / ТРИ ТИПА ИНВЕСТИЦИЙ
Я исключительно терпелива, при условии, что в конце концов все выйдет по-моему.
Маргарет Тэтчер
За ужином в ресторане стало ясно, что позади остался трудный и долгий день. Разговор неожиданно переключился на мужчин и принял несколько необыч ный оборот.
— Однажды мы с одной моей подругой, Шери, об суждали мужчин, — начала я. — Как они обычно оцени вают по десятибалльной шкале всех проходящих мимо женщин, так и мы с Шери выбирали на улице определен ных представителей сильного пола и пытались опреде лить, к какому типу они относятся.
«Знаешь, — произнесла Шери, — в мире существует всего три типа мужчин».
«Три? — удивилась я. — По-моему, их гораздо больше».
«Я назову тебе три типа, и попробуй придумать дру гие», — предложила подруга.
«Идет», — согласилась я.
Шери пояснила: «Все мужчины на земле делятся на плохишей, милых ребят и зануд».
«Я вся внимание», — произнесла я.
«Плохиши — это те, с которыми тебе не разрешают встречаться родители, — улыбнулась она. — Они инте ресны, привлекательны и неотразимы. Они непредска зуемы, с ними нелегко и всегда нужно быть начеку. Они не бывают скучными. Женщины таких никогда не забы вают. А плохиши часто разбивают сердца. Где пылкая страсть или жгучая ненависть, там обязательно будет за мешан один из них.
Следующий тип — хорошие ребята. У каждой из нас есть такие знакомые. Это друзья, с которыми приятно общаться, можно поговорить, поделиться проблемами. С ними удобно и почти невозможно поссориться, пото му что обычно они успевают закрыть тему прежде, чем ситуация выйдет из-под контроля. Они надежны, пред сказуемы и не причиняют головной боли. На первом свидании такой вряд ли поцелует, потому что он вежлив и уважителен».
«А зануды?» — спросила я.
«Зануды — это те, которых хочется немного ожи вить, — ответила она. — Они скучны! В их жизни не происходит ничего волнующего. Свидание с занудой обычно заканчивается практически сразу же после вы хода из кинотеатра. От них не стоит ожидать импрови зации типа ужина на крыше при свечах под звездным не бом. Они не удивляют и не достигают ничего великого, потому что боятся раскачивать лодку. Такие люди нико гда не рискуют. Им нравится, когда все хорошо и ста бильно. Практически все для них слишком рискованно. Короче говоря, они просто существуют».
«Весьма четкое разграничение, — вынуждена была признаться я. — И ты хочешь сказать, что любой мужчи на на земле попадает в одну из этих категорий?»
«Сама попробуй, — предложила она. — Вспомни ко го-нибудь из своих знакомых. Можешь ли ты отнести его к одной из трех групп?»
«Да», — призналась я.
«К какой?» — поинтересовалась Шери.
«Плохиш», — ответила я.
«Вот видишь, все сходится, — рассмеялась она. — Теперь вспомни всех известных тебе мужчин. Уверена, что каждый из них относится либо к плохишам, либо к милым ребятам, либо к занудам».
Я попыталась вспомнить всех знакомых мужчин, и действительно все они попадали в одну из трех кате горий.
«Ты выиграла, — сдалась я. — Нет нужды приду мывать четвертый или пятый тип. У тебя получилась очень точная классификация. Думаю, моим подругам она понравится».
ПЛОХИШИ, МИЛЫЕ РЕБЯТА И ЗАНУДЫ
Пэт, Лесли и Трейси рассмеялись. По-моему, они тут же начали вспоминать и распределять по категориям всех знакомых мужчин.
— Парень, с которым я встречалась в колледже, определенно был плохишом! —воскликнула Лесли. — Но, что самое забавное, замуж я вышла за милого пар ня. Может быть, поэтому наш брак вскоре распался. На верное, мне нужен был плохиш.
Трейси усмехнулась:
Если после первого свидания плохиш присылает тебе цветы, ты начинаешь строить радужные планы. Ес ли цветы присылает зануда, в голову закрадывается тре вожная мысль: не ждет ли он от ваших отношений чего-то большего, чем ты?
Милые ребята катают тебя в экипаже, но не рас пускают рук. Плохиши вытворяют немыслимые вещи под одеялом! — хихикнула Пэт.
Лесли добавила:
Когда мне не с кем было пойти на школьный вы пускной бал, я взяла с собой зануду, потому что он все гда был под боком. Он был таким милым, но все «кру тые» девчонки встречались с «плохими» парнями. Ко гда у меня появился друг-плохиш, я вдруг тоже стала «крутой».
Думаю, все дело в отношении, — заметила Пэт. — Плохиш необязательно должен быть высоким темново лосым красавцем.
Интересно, почему женщин привлекают именно плохиши? — произнесла я.
Одна моя подруга все время встречается с милы ми ребятами, но отношения никогда не длятся долго. За то она никак не может забыть плохиша, с которым встре чалась пять лет назад.
В плохишах есть какая-то загадка, — сказала Трейси. — Они рискуют, поэтому есть шанс большого выиг рыша. Мой муж — милый парень. Когда мы женились, я знала, что у нас будет обычная размеренная жизнь в пригороде. Оглядываясь назад и размышляя о своей карь ере и семье, я понимаю, что именно этого в конечном итоге и хотела —- стабильности и чувства уверенности.
Лесли произнесла:
Мне кажется, неприятности с плохишами такие же, как и со всеми остальными, зато ни с кем не бывает так хорошо. Постоянно присутствует ощущение неопре деленности, но возможности при этом кажутся безгра ничными.
Кого бы вы отнесли к плохишам? — спросила Пэт.
Я начала:
Мика Джаггера — это однозначно плохиш.
Джона Макэнроя, Эминема, Чарли Шина, — до бавила Трейси.
И, безусловно, Рэмбо.
А к милым парням? — спросила я.
Барни Рабл из «Флинстоунов», — предложила Лесли. — Он точно милый парень.
Мы дружно рассмеялись. Пэт улыбнулась:
— Что касается зануд, то отличный пример – Эл Банди из сериала «Женаты и с детьми». И Гомер Симпсон.
Три типа инвестиций
Мы могли бы до ночи перечислять всех мужчин на планете, но пришлось вспомнить, что собрались мы все-таки не для этого.
Вы знаете, — начала я, — как и мужчин, инвести ции тоже можно поделить натри категории: плохишей, милых ребят и зануд.
Я не совсем понимаю, — произнесла Лесли.
Если попробовать охарактеризовать разные ин струменты инвестирования, то какие из них можно назвать плохишами, какие — милыми ребятами, а какие — занудами? — спросила я.
Кажется, я начинаю понимать, — ответила Пэт. — Например, инвестиции-плохиши довольно рискованны и требуют постоянной бдительности.
Верно, — подтвердила я. — С ними всегда нуж но быть начеку. Не стоит о них забывать, а то не успс ешь отвернуться, как их уже нет. Им нужно уделять
много времени и внимания. Они непредсказуемы. Плохиши требуют больше труда, зато могут принести максимальную отдачу - если, конечно, уметь с ними обращаться.
А милые ребята никогда не обидят, по крайней ме ре, слишком сильно! — заявила Трейси.
Им не нужно столько внимания, сколько плохишам, но нельзя совсем о них забывать. Нужно поддержи вать с ними связь и проявлять о них заботу. Они гораз до более терпимы к ошибкам, чем плохиши. Отдача не так велика, зато и риска гораздо меньше, — добавила я. — А что вы можете сказать о занудах?
С занудами скучно! Они ничего не делают! — на чала Лесли.
Отлично! — рассмеялась я. — О них можно за быть, и это ничего не изменит. Им не нужно уделять внимание, да они этого и не требуют, потому они и за нуды. Риска практически никакого, но и прибыли тоже.
Как интересно! — воскликнула Лесли. — Инвес тиции так похожи на мужчин! Они даже лучше, потому что не бросят вас ради более молодых инвестиций.
Они не будут с вами спорить! — пошутила Трейси.
И не нужно беспокоиться о том, где они пропада ли всю ночь! — присоединилась Пэт.
Мы так громко смеялись, что на нас начали огляды ваться с соседних столиков.
Что есть что?
Вопрос Трейси заставил нас успокоиться: «Так какие инвестиции относятся к этим категориям? Какие из них плохиши, какие — милые ребята и какие — зануды?»
Я взяла лист бумаги и написала:
«Плохиши Милые ребята Зануды».
— Давайте рассмотрим некоторые инструменты ин вестирования и попробуем распределить их по категори ям, — предложила я. — Вот, например, акции.
Если я собираюсь покупать акции надолго, тогда это милый парень, — сказала Пэт. — Потому что я буду регулярно проверять их котировки и в то же время сле дить за успехами компании.
А если ты занимаешься дэй-трейдингом? — спро сила я. — То есть покупаешь и продаешь акции в тот же день. До продажи их можно держать лишь пару часов.
Думаю, в таком случае это плохиши, — ответила Трейси, — потому что нужно следить за ними весь ден ь. Они требуют очень много внимания.
Справедливое замечание, — согласилась я. — То гда я напишу «акции на долгий срок» в колонку милых ребят и «акции на день» в колонку плохишей. Что ска жете об опционах?
Я довольно хорошо изучила эту тему, поскольку меня заинтересовали фондовые опционы. Думаю, здесь два варианта. Если это опцион сроком на шесть месяцев, т. е. у вас полгода на то, чтобы купить или продать акции с выгодой, тогда это милый парень. Вы регулярно за ним следите, но не проявляете особой активности. А ес ли вы покупаете и продаете опционы в тот же день, то это плохиши, потому что каждую минуту нужно отслеживать котировки. Должна признать, этот плохиш может за ставить понервничать, — ответила Пэт.
Инвестиции в недвижимость тоже бывают раз ными, — заметила Трейси.
Верно. Если я просто даю подруге деньги взаймы на покупку арендной собственности и мы составляем долго вую расписку с указанием суммы процента, которую она будет выплачивать мне каждый месяц, пока не вернет все деньги, то этот тип инвестирования можно отнести к ми лым ребятам. Если она будет неправильно распоряжать ся недвижимостью и не сможет платить мне проценты, определенная доля риска существует, но если она грамот ный инвестор и знает свое дело, то риск совсем невелик.
Если она перестанет платить по долговой распи ске, то милый парень превратится в отвратительного плохиша! — рассмеялась Лесли. — Твое капиталовло жение начнет требовать массу внимания.
А что вы скажете о пятидесяти-квартирном доме, который разваливается на глазах и к тому же наполови ну пуст? — спросила я.
Плохиш! — хором ответили мои подруги.
Почему?
Если он разваливается и наполовину пуст, то при дется потратить немало времени и сил, чтобы превратить его в прибыльное капиталовложение, — ответила Пэт. — Ага! Теперь я понимаю, почему у моей подруги такие нестабильные отношения с мужем: она вышла замуж за плохиша!
Как только ситуация с домом наладится, он может превратиться из плохиша в милого парня. Нужно будет по-прежнему уделять ему внимание, но уже гораздо меньшее.
Хорошо! — сказала я, впечатленная рассудитель ностью Лесли.
— Взаимные фонды? — предложила Пэт.
Трейси усмехнулась:
Я бы назвала их занудами. Я вкладываю в них деньги в надежде на что-нибудь хорошее. Пока ника кого результата, зато с меня регулярно берут комисси онные.
Согласна, — ответила я. — То же можно сказать об инвестиционных пенсионных планах типа 401 (к). Ты кладешь деньги, время идет, но ничего не происходит.
За исключением краха на бирже, в результате ко торого многие мои друзья потеряли все свои сбережения, вложенные в пенсионный план, — вставила Пэт. — В этом случае зануды превращаются в безнадежных не удачников.
Я бы сказала, что земельные участки — это милые ребята, — сказала Трейси. — Надежное капиталовложе ние. Не требует особого внимания, разве что нужно ино гда поглядывать за тем, что происходит вокруг. А если по купаешь магазин или офисное здание на участке, то приходится вкладывать время и силы, учиться чему-то, и это капиталовложение с легкостью может превратить ся в плохиша.
Что еще мы отнесем к занудам? — спросила Пэт.
А ты как думаешь? — обратилась я к ней.
А сберегательный счет считается капиталовложе нием? — спросила она. — Ведь с ним ничего не проис ходит. Как положил деньги, так они и лежат без движе ния. Риск нулевой, но и прибыль, по сути, тоже, особен но сейчас.
Отличный пример, — согласилась я.
Депозитные сертификаты — тоже зануды. Как мой бывший деверь: он бездельничал, почти ничего не зарабатывал, и никто от него ничего не ждал, — пошу тила Лесли.
А золото и серебро? — предложила Трейси.
Если бы я покупала серебро и золото, то назвала бы их милыми ребятами, — ответила я. — Я бы следила за колебаниями цены, зная при этом, что мои инвести ции никуда не денутся, как какой-нибудь плохиш.
Пэт сделала вывод:
Инвестиция-плохиш может обернуться неудачей, если ты не понимаешь, что делаешь. А именно для это го мы здесь и собрались: чтобы узнать, что нужно делать, чтобы не обжечься.
Все верно, тем не менее от неудач никто не застра хован, — пояснила я. — Однако чем больше учишься и знаешь, тем меньший вред причиняют ошибки.
И еще, — произнесла Лесли. — Мы не обсудили инвестиции в бизнес.
Речь идет об инвестировании в чужой бизнес или в свой, которым ты сама непосредственно занимаешь ся? — уточнила я.
Допустим, я собираюсь вложить деньги в уже су ществующий бизнес на правах партнера, то есть сама буду принимать участие в делах, — ответила Лесли.
Я раньше не задумывалась над такой постановкой вопроса, — произнесла Трейси. — Думаю, есть несколь ко способов инвестирования в бизнес. Например, мой брат вложил некоторые средства в компанию друга, но сам не принимает участия в ее деятельности. Он про сто обеспечил стартовый капитал и собирается полу чать какую-то прибыль. Я бы назвала такой механизм инвестирования милым парнем. Правда, я бы предпочла знать, что занимающийся бизнесом человек разбирает ся в своем деле.
- Если у него нет опыта и необходимых знаний, я бы назвала такое капиталовложение плохишом, —доба вила я.
А если вкладывать деньги в собственное дело, то это... — начала Лесли.
Плохиш, — закончила предложение Трейси. — Тре бует слишком много времени, сил и внимания. Я бы по ставила этот пункт одним из первых в списке плохишей!
Активные и пассивные инвесторы
Мы подошли к очень важному вопросу, — начала я. — Есть два типа инвесторов: активные и пассивные. Ес ли вы хотите, чтобы инвестиции обеспечили вам финан совую свободу, то должны проявлять активность. Я ниче го не имею против взаимных фондов и пенсионных пла нов, но финансовая независимость требует большего.
Как определить, какие инвестиции активные, а какие пассивные? — спросила Пэт.
Я объяснила:
Когда вы доверяете свои деньги человеку, который будет вкладывать их вместо вас, то есть вы не будете лично контролировать инвестиции, это называется пас сивным вложением капитала. Деньги отдали — и до свидания. А активный инвестор сам следит за размеще нием своего капитала.
То есть, покупая арендную недвижимость и за нимаясь ею, человек становится активным инвесто ром, — уточнила Трейси.
Верно, — согласилась я.
Создается впечатление, что все инвестиции-плохиши — активные, — заметила Лесли. — Что вполне ло гично, поскольку все мужчины-плохиши отличаются повышенной активностью.
Многие инвестиции — милые ребята тоже ак тивные, только чуть в меньшей степени, — добавила Трейси.
Зато зануды на сто процентов пассивны, — вста вила Пэт.
— Как мой бывший деверь, — опять пошутила Лесли. - Взаимный фонд и пенсионный план я бы назва ла пассивными инвестициями. Мы просто вкладываем деньги и сами ничего не делаем.
Трейси добавила:
Мне кажется, что многие акции тоже можно от нести к разряду пассивных инвестиций. Большинство моих знакомых из тех, кто вкладывает деньги в акции, просто отдают их биржевому маклеру, а тот уже советует, что покупать и продавать. Сам инвестор не принимает активного участия в операциях. Он может следить за котировками акций, но не интересуется тем, что проис ходит в самой компании.
Согласна, — сказала я. — Если вы просто покупа ете акции по совету кассирши из магазина, это считает ся пассивным капиталовложением.
— Много лет назад мы купили страховой полис, и агент называл его инвестицией. Но это, безусловно, пассивное капиталовложение, потому что мы не делаем ничего, кроме как платим регулярные взносы. Честно говоря, я не имею ни малейшего представления о сути этого полиса, — призналась Трейси.
Пэт подвела итог:
Значит, если ты что-то покупаешь, прячешь в шкаф и забываешь до тех пор, пока не соберешься продавать, то это пассивная инвестиция. Когда наш бир жевой маклер звонит и предлагает мужу перевести часть денег в какие-то акции, о которых нам ничего не извест но, мы становимся пассивными инвесторами. То же самое, если бы мы вложили деньги в чей-то бизнес и просто получали бы свои проценты.
Понятно, — произнесла Лесли и добавила: — Хо роший пример активного капиталовложения — недви жимость. Если я покупаю дом, ремонтирую его и сдаю в аренду, то становлюсь очень активным инвестором. Если я покупаю торговый центр и сдаю в аренду торго вые места, то тоже веду себя весьма активно.
Но если ты покупаешь акции ипотечного инвес тиционного траста (это своего рода взаимный фонд, только в области недвижимости) и забываешь о нем до тех пор, пока не захочешь продать свою долю, то стано вишься пассивным инвестором, — сказала я.
Пэт спросила:
А если я покупаю и продаю акции не каждый день, но внимательно изучаю деятельность компаний и тенденции отрасли, стараясь как можно больше узнать о тех ценных бумагах, в которые вкладываю деньги, я считаюсь пассивным или активным инвестором?
Думаю, ближе к активному, — ответила Трейси. — Если ты принимаешь непосредственное участие, в дан ном случае — собираешь информацию, то тебя вполне можно назвать активным инвестором — в отличие от какого-нибудь лентяя, который предоставляет кому-то другому право принимать за него решения.
— Хорошо сказано, — похвалила я. — Лично я не стала бы советовать вкладывать деньги в то, о чем вы ни чего не знаете. Именно поэтому нужно быть активным инвестором, чтобы заставить деньги работать на себя с максимальной отдачей.
- Думаю, я получила ответ на свой вопрос об инве стировании в бизнес, — сказала Лесли. — Я могу владеть и управлять бизнесом, то есть стать активным инвесто ром. Я могу вложить деньги в чужой бизнес и принимать участие в управлении компанией, то есть снова занимаю активную позицию, но на этот раз в меньшей степени. В данном случае я могу либо непосредственно работать в компании, либо со стороны следить за ее деятельно стью или изучать тенденции отрасли в целом. И, нако нец, я могу вложить деньги в чужой бизнес и больше не иметь к нему никакого отношения. Это пассивное ин вестирование.
Подведем итоги
Вот что я поняла, — подытожила Трейси, — су ществует три типа мужчин и три типа инвестиций: плохиши, милые ребята и зануды. Инвестиции могут быть пассивными, когда вы не принимаете участия в опера циях с деньгами, или активными, когда вы тратите на них много времени и сил. Но главное заключается в том, что на самом деле пассивными или активными являют ся не инвестиции, а сами инвесторы!
Хороший вывод, — похвалила я. — Хочу доба вить: я не считаю, что один механизм инвестирования лучше или хуже другого. Чтобы преуспеть в инвестиро вании, нужно знать преимущества и недостатки каждого из них. Спросите себя: «Каков риск и какова прибыль всех моих капиталовложений?» Не ждите, что после выхода на пенсию сможете прожить на доходы от вза имного фонда. Он не для этого предназначен. В свою очередь, вложения в арендную недвижимость нельзя пускать на самотек. Выясните, что есть что, и выбери те те инвестиции, которые согласуются с вашим планом. И помните: если вы хотите быть финансово независимыми, то должны стать не просто инвестором, а актив ным инвестором.
|
