3.2. Налоговые стимулы инвестирования для юридических
лиц - резидентов
Освобождение дивидендов, получаемых юридическими лицами- резидентами, от налогов. Примеры подобной налоговой практики приведены в таблице ниже.
Таблица 3.1 Освобождение дивидендов, получаемых юридическими лицами- резидентами, от налогов
Аргентина
|
Компании освобождены от уплаты withholding tax по дивидендам, получаемым от других юридических лиц-резидентов (по дивидендам от нерезидентов может быть предоставлен зачет налоговых обязательств)
|
Австралия
|
Сумма налога на прибыль, сформированную за счет дивидендов, полученных от компаний - резидентов, вычитается из общей суммы налогов, подлежащих уплате (это франкированные дивиденды, т.е. дивиденды, выплаченные из прибыли, которая уже облагалась налогом на доходы корпораций). Пенсионные фонды получают возмещение суммы разницы, если налог на дивиденды превысил сумму их налоговых обязательств.
|
Австрия
|
Компании-резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов и компаний-нерезидентов, соответствующих EU parent-subsidiary directive или из ЕЕА. Дивиденды, полученные от дочерних компаний-нерезидентов, исключаются из налогооблагаемого дохода, если компания-резидент владеет не менее года по меньшей мере 10% акций дочерней компании-нерезидента (если дочерняя компания не зарегистрирована в оффшорах, т.е. странах с налогом на доходы корпораций менее 15%, или если компания-резидент не докажет, что дочерняя структура зарегистрирована там не для целей ухода от налогообложения)
|
Бельгия
|
95% дивидендов (как от резидентов, так и не резидентов) не облагаются налогом на прибыль, если получатель владеет не менее 10% акций (или если их стоимость не менее 2,5 млн евро) в течение не менее 1 года, прибыль, из которой выплачиваются дивиденды, облагалась налогом на доходы корпораций, а данные акции учитываются у получателя как внеоборотные финансовые активы.
|
Бразилия
|
Дивиденды, полученные от компаний-резидентов, налогами на прибыль не облагаются
|
Великобри-тания
|
С 1 июля 2009 г. дивиденды, полученные от резидентов и нерезидентов по обыкновенным акциям, не подлежащим погашению, или привилегированным акциям (non-ordinary shares), налогом на прибыль не облагаются (кроме получателей – банков, страховых компаний и иных финансовых посредников). Для малого бизнеса также действует освобождение от налога по дивидендам, полученным от резидентов (от нерезидентов из стран, с которыми заключены международные соглашения)
|
Венесуэла
|
Дивиденды налогами на прибыль не облагаются, если они были выплачены из прибыли, облагавшейся налогом
|
Гонконг
|
Дивиденды налогами на прибыль не облагаются
|
Греция
|
Дивиденды налогами на прибыль не облагаются только для случаев, соответствующих требованиям EU parent-subsidiary directive
|
Дания
|
Компании- резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым по акциям компаний, в которых их доля составляет не менее 10% капитала (при этом компания является резидентом или компанией в соответствии с EU parent-subsidiary directive или международным соглашением), и акциям компаний, входящих в группу (если акционер и эмитент подлежат обязательной налоговой консолидации или добровольной международной консолидации)
|
Индия
|
Дивиденды налогами на прибыль не облагаются, если компания-резидент, выплачивающая дивиденды, заплатила по ним налог на выплату дивидендов (DDT); в ином случае – уплачивается налог по ставке 10%
|
Индонезия
|
Дивиденды, полученные от компаний-резидентов, налогами на прибыль не облагаются, если получателю принадлежит не менее 25% компании и дивиденды выплачиваются из нераспределенной прибыли
|
Ирландия
|
Дивиденды, получаемые от компаний-резидентов, налогами на прибыль не облагаются. Суммы налога в отношении дивидендов, полученных от компаний- нерезидентов, может быть уменьшена на сумму уплаченных иностранных налогов
|
Италия
|
95% дивидендов (как от резидентов, так и не резидентов) не облагаются налогом на прибыль, кроме случаев, когда компания-источник выплаты относится к оффшорам
|
Люксембург
|
Дивиденды, полученные от компании-резидента, полностью исключаются из налогооблагаемой базы, если получатель дивидендов владеет не менее 10% акций компании-источника дивидендов или размер его инвестиций составляет не менее 1,2 млн евро
|
Мексика
|
Дивиденды, получаемые от компаний- резидентов, налогами на прибыль не облагаются. Суммы налога в отношении дивидендов, полученных от компаний- нерезидентов, может быть уменьшена на сумму уплаченных иностранных налогов
|
Нидерланды
|
Компании- резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов и нерезидентов, если они владеют не менее 5% акций данных компаний и соблюдается ряд условий (основным видом деятельности компании не является портфельное инвестирование, эффективная налоговая ставка не менее установленного порога в 10%, менее 50% активов относятся к категории «пассивных активов», базирующихся на справедливой рыночной стоимости активов. Если освобождение от налога не применяется, может быть получен зачет налоговых обязательств
|
Норвегия
|
97% дивидендов не облагаются налогом на прибыль, если они получены от компаний-резидентов или компаний, зарегистрированных в оффшоре (при условии ведения ими реальной деятельности), или компаний, не являющихся резидентами Европейской экономической зоны (далее – ЕЕА) (получатель владеет не менее 10% акций не менее 2 лет и страна не является оффшором)
|
Польша
|
Дивиденды, полученные от компании-резидента или компании из ЕС/ЕЕА, освобождаются от налогообложения при соблюдении ряда условий (например, владение 10% акций в течение не менее 2 лет). Если освобождение от налога не применяется, может быть получен зачет налоговых обязательств при соблюдении ряда требований
|
Португалия
|
Дивиденды, получаемые от компаний-резидентов, налогами на прибыль не облагаются в случаях, если компания-источник выплаты дивидендов: 1) не является transparent entity и получатель напрямую владеет не менее 10% акций в течение не менее года; 2) является дочерней компанией из страны ЕС на аналогичных условиях; 3) является дочерней компанией из страны ЕЕА, с которой заключено соглашение об административном взаимодействии в сфере налогов; 4) является дочерней компанией из африканской страны, в которой португальский является официальным языком, или Восточного Тимора, при этом получатель напрямую владеет не менее 25% акций в течение не менее 2 лет. Суммы налога в отношении дивидендов, полученных от компаний- нерезидентов, может быть уменьшена на сумму уплаченных иностранных налогов
|
Тайвань
|
Компании-резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов
|
Финляндия
|
Дивиденды, получаемые от компаний-резидентов, налогами на прибыль не облагаются. Дивиденды, получаемые от компаний-резидентов ЕС или компаний в соответствии международными соглашениями, в большинстве случаев также освобождены от налогообложения
|
Франция
|
95% от суммы полученных дивидендов не включаются в налоговую базу, если получатель дивидендов владел акциями не менее 2 лет
|
Чили
|
Компании- резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов
|
Швейцария
|
Компании- резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов, если они владеют не менее 10% акций компании-источника выплаты дивидендов или стоимость акций не менее 1 млн швейцарских франков (освобождается от налогообложения сумма в размере, пропорциональном отношению чистого дохода от участия в капитале компании к совокупному доходу). Дивиденды, полученные от компаний-резидентов ЕС, также освобождаются от налога, если получатель владеет не менее 25% акций и выполняется ряд условий
|
Швеция
|
Компании-резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов, если данные акции относятся к внеоборотным активам (доля акций, имеющих котировку на бирже, во владении получателя дивидендов должна составлять не менее 10% или должна быть достаточной для ведения деятельности)
|
Южная Африка
|
Дивиденды, полученные от компании- резидента, не облагаются налогом на прибыль (но компания-источник выплаты дивидендов уплачивает налог с суммы объявленных дивидендов). Дивиденды, полученные от компании-нерезидента, не облагаются налогом на прибыль в ряде случаев (например, если получатель дивидендов владеет не менее 20% акций и голосующими правами). Если освобождение от налогов в отношении дивидендов от иностранных компаний не применимо, то может быть предоставлен зачет налоговых обязательств
|
Япония
|
Компании- резиденты освобождены от налога на прибыль по дивидендам, получаемым от других юридических лиц- резидентов, если они владеют не менее 25% акций компании-источника выплаты дивидендов не менее 6 месяцев (если одно из условий не выполняется, то от налога освобождаются 50% полученных дивидендов). 95% суммы дивидендов, полученных от компаний-нерезидентов, также освобождаются от налогообложения, если получатель дивидендов владеет не менее 25% акций компании-источника выплаты дивидендов не менее 6 месяцев.
|
Пониженные ставки обложения дивидендов. Примеры применения подобного метода стимулирования инвестиций в акции приведены в таблице ниже.
Таблица 3.2 Пониженные ставки налогообложения дивидендов
Италия
|
В отношении дивидендов, выплачиваемых резидентам ЕС/ЕЕА, взимается налог по ставке 1,375%
|
Панама
|
Налог на прибыль в виде дивидендов, выплаченных из внутренней прибыли компании, - 10%, из прибыли от иностранных источников или экспортной прибыли – 5%
| |
